哈尔滨工业大学学报
哈爾濱工業大學學報
합이빈공업대학학보
JOURNAL OF HARBIN INSTITUTE OF TECHNOLOGY
2006年
9期
1537-1540,1548
,共5页
期望收益率%决定因子%因子模型
期望收益率%決定因子%因子模型
기망수익솔%결정인자%인자모형
对中国股市股票期望收益率决定因子进行系统实证研究,结果表明:个股总体风险、非系统风险、自然对数流通市值、价格、净市值比率和换手率对股票期望收益率具有决定作用.并且由流通市值、价格、换手率3个因子构成的期望收益率因子模型可用于预测股票实际收益率,即由股票期望收益率最大的股票构成的组合,可以获得较高的实际收益率.
對中國股市股票期望收益率決定因子進行繫統實證研究,結果錶明:箇股總體風險、非繫統風險、自然對數流通市值、價格、淨市值比率和換手率對股票期望收益率具有決定作用.併且由流通市值、價格、換手率3箇因子構成的期望收益率因子模型可用于預測股票實際收益率,即由股票期望收益率最大的股票構成的組閤,可以穫得較高的實際收益率.
대중국고시고표기망수익솔결정인자진행계통실증연구,결과표명:개고총체풍험、비계통풍험、자연대수류통시치、개격、정시치비솔화환수솔대고표기망수익솔구유결정작용.병차유류통시치、개격、환수솔3개인자구성적기망수익솔인자모형가용우예측고표실제수익솔,즉유고표기망수익솔최대적고표구성적조합,가이획득교고적실제수익솔.
