大连理工大学学报（社会科学版）
大連理工大學學報（社會科學版）
대련리공대학학보（사회과학판）
JOURNAL OF DALIAN UNIVERSITY OF TECHNOLOGY(SOCIAL SCIENCES)
2007年
1期
27-31
,共5页
股指期货%ETF%套期保值
股指期貨%ETF%套期保值
고지기화%ETF%투기보치
股指期货作为投资者进行套期保值的主要工具,在ETF投资管理中发挥着重要作用.针对中国股票市场波动幅度大的特征,文章运用股指期货对上证50ETF和深证100ETF进行了套期保值实证研究.文中首先引用风险测量模型评估了ETF的系统性风险,再根据简单套期保值理论和风险最小化套期保值理论,应用一元回归模型分别计算得出了上述ETF的套期保值率,进而通过实证分析得出了一些有益的结论.
股指期貨作為投資者進行套期保值的主要工具,在ETF投資管理中髮揮著重要作用.針對中國股票市場波動幅度大的特徵,文章運用股指期貨對上證50ETF和深證100ETF進行瞭套期保值實證研究.文中首先引用風險測量模型評估瞭ETF的繫統性風險,再根據簡單套期保值理論和風險最小化套期保值理論,應用一元迴歸模型分彆計算得齣瞭上述ETF的套期保值率,進而通過實證分析得齣瞭一些有益的結論.
고지기화작위투자자진행투기보치적주요공구,재ETF투자관리중발휘착중요작용.침대중국고표시장파동폭도대적특정,문장운용고지기화대상증50ETF화심증100ETF진행료투기보치실증연구.문중수선인용풍험측량모형평고료ETF적계통성풍험,재근거간단투기보치이론화풍험최소화투기보치이론,응용일원회귀모형분별계산득출료상술ETF적투기보치솔,진이통과실증분석득출료일사유익적결론.
