系统工程理论与实践
繫統工程理論與實踐
계통공정이론여실천
SYSTEMS ENGINEERING--THEORY & PRACTICE
2000年
5期
54-57
,共4页
证券%组合选择%存贷利率差%受控扩散过程%随机控 制
證券%組閤選擇%存貸利率差%受控擴散過程%隨機控 製
증권%조합선택%존대리솔차%수공확산과정%수궤공 제
在数理金融分析中,通常在存、贷款利率相同的条件下讨论投资者的最优决策问题.实际上存贷利率总有差异.对此,本文假设贷款利率高于存款利率,讨论单位时间内必须偿还固定数量债务的负债公司最优生存策略问题,得到最优策略是公司当前财富净值的分段线性函数 .通过比较,可看出利率差异对投资者行为的具体影响,该影响是不可忽视的.
在數理金融分析中,通常在存、貸款利率相同的條件下討論投資者的最優決策問題.實際上存貸利率總有差異.對此,本文假設貸款利率高于存款利率,討論單位時間內必鬚償還固定數量債務的負債公司最優生存策略問題,得到最優策略是公司噹前財富淨值的分段線性函數 .通過比較,可看齣利率差異對投資者行為的具體影響,該影響是不可忽視的.
재수리금융분석중,통상재존、대관리솔상동적조건하토론투자자적최우결책문제.실제상존대리솔총유차이.대차,본문가설대관리솔고우존관리솔,토론단위시간내필수상환고정수량채무적부채공사최우생존책략문제,득도최우책략시공사당전재부정치적분단선성함수 .통과비교,가간출리솔차이대투자자행위적구체영향,해영향시불가홀시적.
