同济大学学报（自然科学版）
同濟大學學報（自然科學版）
동제대학학보（자연과학판）
JOURNAL OF TONGJI UNIVERSITY(NATURAL SCIENCE)
2007年
7期
989-993
,共5页
公司债券%危险率%信用利差%偏微分方程
公司債券%危險率%信用利差%偏微分方程
공사채권%위험솔%신용리차%편미분방정
研究公司可同时出现可料和不可料违约时,债券的定价问题.这里可料违约是指公司资产碰到预定破产边界,不可料违约是外在跳过程发生首次跳.结合结构化方法和约化方法,讨论公司债券价格满足的偏微分方程,通过计价单位变换,将偏微分方程降维,求得债券价格的显式解.同时研究信用利差的性质.假设瞬时利率和危险率分别服从Vasicek和Cox-Ingersoll-Ross(CIR)扩散模型.
研究公司可同時齣現可料和不可料違約時,債券的定價問題.這裏可料違約是指公司資產踫到預定破產邊界,不可料違約是外在跳過程髮生首次跳.結閤結構化方法和約化方法,討論公司債券價格滿足的偏微分方程,通過計價單位變換,將偏微分方程降維,求得債券價格的顯式解.同時研究信用利差的性質.假設瞬時利率和危險率分彆服從Vasicek和Cox-Ingersoll-Ross(CIR)擴散模型.
연구공사가동시출현가료화불가료위약시,채권적정개문제.저리가료위약시지공사자산팽도예정파산변계,불가료위약시외재도과정발생수차도.결합결구화방법화약화방법,토론공사채권개격만족적편미분방정,통과계개단위변환,장편미분방정강유,구득채권개격적현식해.동시연구신용리차적성질.가설순시리솔화위험솔분별복종Vasicek화Cox-Ingersoll-Ross(CIR)확산모형.
