系统管理学报
繫統管理學報
계통관이학보
JOURNAL OF SYSTEMS & MANAGEMENT
2012年
4期
546-551
,共6页
孙有发%李雪岩%刘彩燕%王嘉媚
孫有髮%李雪巖%劉綵燕%王嘉媚
손유발%리설암%류채연%왕가미
股票定价%策略演化%遗传算法%风险%波动
股票定價%策略縯化%遺傳算法%風險%波動
고표정개%책략연화%유전산법%풍험%파동
将Markowiz投资组合模型的思想引入到做市商市场出清价格模型中的投资策略选择人数比例的确定中,构造了极小化用收益率的方差来表示投资风险的优化模型,并应用遗传算法求解该模型.研究认为,引入Markowiz投资组合模型思想后:①价格及收益率序列的波动性减小,提高了价格发现效率,有助于保证市场稳定.②策略选择人数比例演化出现了较大变化.
將Markowiz投資組閤模型的思想引入到做市商市場齣清價格模型中的投資策略選擇人數比例的確定中,構造瞭極小化用收益率的方差來錶示投資風險的優化模型,併應用遺傳算法求解該模型.研究認為,引入Markowiz投資組閤模型思想後:①價格及收益率序列的波動性減小,提高瞭價格髮現效率,有助于保證市場穩定.②策略選擇人數比例縯化齣現瞭較大變化.
장Markowiz투자조합모형적사상인입도주시상시장출청개격모형중적투자책략선택인수비례적학정중,구조료겁소화용수익솔적방차래표시투자풍험적우화모형,병응용유전산법구해해모형.연구인위,인입Markowiz투자조합모형사상후:①개격급수익솔서렬적파동성감소,제고료개격발현효솔,유조우보증시장은정.②책략선택인수비례연화출현료교대변화.
