江汉大学学报（自然科学版）
江漢大學學報（自然科學版）
강한대학학보（자연과학판）
JOURNAL OF JIANGHAN UNIVERSITY（NATURAL SCIENCES）
2008年
1期
23-27
,共5页
人民币理财%隐含利率期权%衍生金融产品%定价
人民幣理財%隱含利率期權%衍生金融產品%定價
인민폐리재%은함리솔기권%연생금융산품%정개
对人民币理财产品的合理性定价及多样化设计进行了研究,从中挑选出3个所处不同时间阶段、拥有不同设计特点的隐含利率期权的理财产品,运用无套利思想及期权调整利差(OAS)模型对其利率期权进行定价.根据计算得到的结论是,虽然银行对3个理财产品隐含期权的定价与它们的理论值都存在偏离,但银行完成了从不计期权成本,到开始逐渐正视期权的价值,再到力求对期权进行精确定价的转变.
對人民幣理財產品的閤理性定價及多樣化設計進行瞭研究,從中挑選齣3箇所處不同時間階段、擁有不同設計特點的隱含利率期權的理財產品,運用無套利思想及期權調整利差(OAS)模型對其利率期權進行定價.根據計算得到的結論是,雖然銀行對3箇理財產品隱含期權的定價與它們的理論值都存在偏離,但銀行完成瞭從不計期權成本,到開始逐漸正視期權的價值,再到力求對期權進行精確定價的轉變.
대인민폐리재산품적합이성정개급다양화설계진행료연구,종중도선출3개소처불동시간계단、옹유불동설계특점적은함리솔기권적리재산품,운용무투리사상급기권조정리차(OAS)모형대기리솔기권진행정개.근거계산득도적결론시,수연은행대3개리재산품은함기권적정개여타문적이론치도존재편리,단은행완성료종불계기권성본,도개시축점정시기권적개치,재도력구대기권진행정학정개적전변.
