经济数学
經濟數學
경제수학
MATHEMATICS IN ECONOMICS
2005年
1期
27-35
,共9页
二维Girsanov定理%双标的型期权%布朗运动%鞅方法%风险中性概率测度,It(o)公式
二維Girsanov定理%雙標的型期權%佈朗運動%鞅方法%風險中性概率測度,It(o)公式
이유Girsanov정리%쌍표적형기권%포랑운동%앙방법%풍험중성개솔측도,It(o)공식
文献[1]中讨论了双标的欧式期权的特殊情形,本文讨论一般情形:无风险资产(债券或银行存单)有依赖时间参数的利率r1,两种风险资产(股票)连续支付红利,并且分别有依赖时间参数的期望收益率μ1t,μ2t,波动率σ1t,σ2t,红利率q1r,q2t以及两风险资产瞬时报酬率的相关系数ρt.在此基础上,构造了一类较为复杂的双标的型欧式买权,利用二维Girsanov定理以及鞅方法,得到买权的定价公式与避险参数Delta.
文獻[1]中討論瞭雙標的歐式期權的特殊情形,本文討論一般情形:無風險資產(債券或銀行存單)有依賴時間參數的利率r1,兩種風險資產(股票)連續支付紅利,併且分彆有依賴時間參數的期望收益率μ1t,μ2t,波動率σ1t,σ2t,紅利率q1r,q2t以及兩風險資產瞬時報酬率的相關繫數ρt.在此基礎上,構造瞭一類較為複雜的雙標的型歐式買權,利用二維Girsanov定理以及鞅方法,得到買權的定價公式與避險參數Delta.
문헌[1]중토론료쌍표적구식기권적특수정형,본문토론일반정형:무풍험자산(채권혹은행존단)유의뢰시간삼수적리솔r1,량충풍험자산(고표)련속지부홍리,병차분별유의뢰시간삼수적기망수익솔μ1t,μ2t,파동솔σ1t,σ2t,홍리솔q1r,q2t이급량풍험자산순시보수솔적상관계수ρt.재차기출상,구조료일류교위복잡적쌍표적형구식매권,이용이유Girsanov정리이급앙방법,득도매권적정개공식여피험삼수Delta.
