西部金融
西部金融
서부금융
WEST CHINA FINANCE
2009年
8期
61-62
,共2页
GARCH模型%VaR%汇率风险
GARCH模型%VaR%彙率風險
GARCH모형%VaR%회솔풍험
本文将GARCH模型应用于我国汇率风险的计量,通过人民币兑美元汇率日收益率VaR值的实证分析,证明基于GAKCH(1,1)模型得到的VaR值能很好的拟合人民币兑美元汇率的日收益率,在商业银行汇率风险管理中具有应用价值.同时,本研究也可为金融机构、监管部门以及外汇投资者规避汇率风险提供决策依据和理论参考.
本文將GARCH模型應用于我國彙率風險的計量,通過人民幣兌美元彙率日收益率VaR值的實證分析,證明基于GAKCH(1,1)模型得到的VaR值能很好的擬閤人民幣兌美元彙率的日收益率,在商業銀行彙率風險管理中具有應用價值.同時,本研究也可為金融機構、鑑管部門以及外彙投資者規避彙率風險提供決策依據和理論參攷.
본문장GARCH모형응용우아국회솔풍험적계량,통과인민폐태미원회솔일수익솔VaR치적실증분석,증명기우GAKCH(1,1)모형득도적VaR치능흔호적의합인민폐태미원회솔적일수익솔,재상업은행회솔풍험관리중구유응용개치.동시,본연구야가위금융궤구、감관부문이급외회투자자규피회솔풍험제공결책의거화이론삼고.
