金融经济（理论版）
金融經濟（理論版）
금융경제（이론판）
FINANCE & ECONOMY
2008年
12期
58-60
,共3页
波动集群性%条件异方差%长期记忆性%GARCH模型
波動集群性%條件異方差%長期記憶性%GARCH模型
파동집군성%조건이방차%장기기억성%GARCH모형
本文以深圳股市为研究对象,选取深证综合指数2000.1.4-2008.6.17共2036个交易日的数据,对收益率的波动情况进行统计分析,结果表明收益率分布表现出非正态性并存在波动集群性的特征,随后利用自回归条件异方差(ARCH)类模型,对收益率序列的波动进行了拟合,结果表明,广义自回归条件畀方差(GARCH)模型对收益率波动的集群性具有较好的拟合效果.
本文以深圳股市為研究對象,選取深證綜閤指數2000.1.4-2008.6.17共2036箇交易日的數據,對收益率的波動情況進行統計分析,結果錶明收益率分佈錶現齣非正態性併存在波動集群性的特徵,隨後利用自迴歸條件異方差(ARCH)類模型,對收益率序列的波動進行瞭擬閤,結果錶明,廣義自迴歸條件畀方差(GARCH)模型對收益率波動的集群性具有較好的擬閤效果.
본문이심수고시위연구대상,선취심증종합지수2000.1.4-2008.6.17공2036개교역일적수거,대수익솔적파동정황진행통계분석,결과표명수익솔분포표현출비정태성병존재파동집군성적특정,수후이용자회귀조건이방차(ARCH)류모형,대수익솔서렬적파동진행료의합,결과표명,엄의자회귀조건비방차(GARCH)모형대수익솔파동적집군성구유교호적의합효과.
