上海大学学报（自然科学版）
上海大學學報（自然科學版）
상해대학학보（자연과학판）
JOURNAL OF SHANGHAI UNIVERSITY (NATURAL SCIENCE EDITION)
2006年
2期
181-185
,共5页
未定权益%定价%套利摩擦市场%Doob-Meyer分解%鞅表示定理
未定權益%定價%套利摩抆市場%Doob-Meyer分解%鞅錶示定理
미정권익%정개%투리마찰시장%Doob-Meyer분해%앙표시정리
研究了在借款利率大于存款利率的条件下,投资者拥有或借入风险资产需交纳比例费用的摩擦金融市场中的欧式未定权益套期保值问题.通过引入反映上述金融市场摩擦的辅助无摩擦金融市场类,给出了上套期保值价格的表达式,并证明了最优上套期保值策略的存在性.用类似的方法可以得到下套期保值价格的表达式,进而得到欧式未定权益的无套利价格区间.
研究瞭在藉款利率大于存款利率的條件下,投資者擁有或藉入風險資產需交納比例費用的摩抆金融市場中的歐式未定權益套期保值問題.通過引入反映上述金融市場摩抆的輔助無摩抆金融市場類,給齣瞭上套期保值價格的錶達式,併證明瞭最優上套期保值策略的存在性.用類似的方法可以得到下套期保值價格的錶達式,進而得到歐式未定權益的無套利價格區間.
연구료재차관리솔대우존관리솔적조건하,투자자옹유혹차입풍험자산수교납비례비용적마찰금융시장중적구식미정권익투기보치문제.통과인입반영상술금융시장마찰적보조무마찰금융시장류,급출료상투기보치개격적표체식,병증명료최우상투기보치책략적존재성.용유사적방법가이득도하투기보치개격적표체식,진이득도구식미정권익적무투리개격구간.
