上海师范大学学报（自然科学版）
上海師範大學學報（自然科學版）
상해사범대학학보（자연과학판）
JOURNAL OF SHANGHAI TEACHERS UNIVERSITY(NATURAL SCIENCES)
2014年
2期
117-126
,共10页
可转换债券%担保%约化方法%信用风险
可轉換債券%擔保%約化方法%信用風險
가전환채권%담보%약화방법%신용풍험
convertible bonds%guarantee%reduced form method%credit risk
从投资者的角度,在担保方存在信用风险的背景下,研究了可转债的定价问题.假设债券发行方和担保方的违约过程服从泊松过程,并考虑债券发行方违约后公司股价发生跳跃,通过对冲,建立了偏微分方程模型,并求出了显式解,最后通过计算,分析各参数对模型结果的影响.
從投資者的角度,在擔保方存在信用風險的揹景下,研究瞭可轉債的定價問題.假設債券髮行方和擔保方的違約過程服從泊鬆過程,併攷慮債券髮行方違約後公司股價髮生跳躍,通過對遲,建立瞭偏微分方程模型,併求齣瞭顯式解,最後通過計算,分析各參數對模型結果的影響.
종투자자적각도,재담보방존재신용풍험적배경하,연구료가전채적정개문제.가설채권발행방화담보방적위약과정복종박송과정,병고필채권발행방위약후공사고개발생도약,통과대충,건립료편미분방정모형,병구출료현식해,최후통과계산,분석각삼수대모형결과적영향.
