会计研究
會計研究
회계연구
ACCOUNTING RESEARCH
2013年
10期
13-19
,共7页
公允价值变动%市场反应%列报%综合收益
公允價值變動%市場反應%列報%綜閤收益
공윤개치변동%시장반응%렬보%종합수익
在新会计准则下,上市公司金融资产公允价值的变动需要在不同的位置列报,本文考察了这一改革的市场反应.经验研究表明,金融资产公允价值变动是否进入损益以及不同列报位置,会带来不同的市场反应:市场对于同时在资本公积和利润表下“其他综合收益”中列报的公允价值变动反应充分,而对于仅列入资本公积的情形则反应不足,对仅计入利润表的情形则会过度反应.本文结论验证了利润表引入综合收益列报的重要性,并为“功能锁定”假说提供了进一步的经验证据.
在新會計準則下,上市公司金融資產公允價值的變動需要在不同的位置列報,本文攷察瞭這一改革的市場反應.經驗研究錶明,金融資產公允價值變動是否進入損益以及不同列報位置,會帶來不同的市場反應:市場對于同時在資本公積和利潤錶下“其他綜閤收益”中列報的公允價值變動反應充分,而對于僅列入資本公積的情形則反應不足,對僅計入利潤錶的情形則會過度反應.本文結論驗證瞭利潤錶引入綜閤收益列報的重要性,併為“功能鎖定”假說提供瞭進一步的經驗證據.
재신회계준칙하,상시공사금융자산공윤개치적변동수요재불동적위치렬보,본문고찰료저일개혁적시장반응.경험연구표명,금융자산공윤개치변동시부진입손익이급불동렬보위치,회대래불동적시장반응:시장대우동시재자본공적화리윤표하“기타종합수익”중렬보적공윤개치변동반응충분,이대우부렬입자본공적적정형칙반응불족,대부계입리윤표적정형칙회과도반응.본문결론험증료리윤표인입종합수익렬보적중요성,병위“공능쇄정”가설제공료진일보적경험증거.