青岛大学学报（自然科学版）
青島大學學報（自然科學版）
청도대학학보（자연과학판）
JOURNAL OF QINGDAO UNIVERSITY(NATURAL SCIENCE EDITION)
2013年
1期
71-75
,共5页
白糖期货%波动性%杠杠效应%EGARCG%TGARCH
白糖期貨%波動性%槓槓效應%EGARCG%TGARCH
백당기화%파동성%강강효응%EGARCG%TGARCH
对我国郑州商品交易所白糖期货在2006-2011年收益率序列的波动特征进行了实证检验.研究结果表明:白糖期货的收益率分布均表现出尖峰厚尾特征,GARCH(1,1)模型检验结果发现,其α+β值小于1,但非常接近1,表明都具有很强的波动持续性；EGARCH(1,1)和TGARCH(1,1)模型估计的结果则表明白糖期货表现出正的杠杆效应.
對我國鄭州商品交易所白糖期貨在2006-2011年收益率序列的波動特徵進行瞭實證檢驗.研究結果錶明:白糖期貨的收益率分佈均錶現齣尖峰厚尾特徵,GARCH(1,1)模型檢驗結果髮現,其α+β值小于1,但非常接近1,錶明都具有很彊的波動持續性；EGARCH(1,1)和TGARCH(1,1)模型估計的結果則錶明白糖期貨錶現齣正的槓桿效應.
대아국정주상품교역소백당기화재2006-2011년수익솔서렬적파동특정진행료실증검험.연구결과표명:백당기화적수익솔분포균표현출첨봉후미특정,GARCH(1,1)모형검험결과발현,기α+β치소우1,단비상접근1,표명도구유흔강적파동지속성；EGARCH(1,1)화TGARCH(1,1)모형고계적결과칙표명백당기화표현출정적강간효응.
