商业时代
商業時代
상업시대
COMMERCIAL TIME
2014年
8期
72-74
,共3页
金融行业%贝塔系数%CAPM模型%SIM模型%Chow稳定性检验
金融行業%貝塔繫數%CAPM模型%SIM模型%Chow穩定性檢驗
금융행업%패탑계수%CAPM모형%SIM모형%Chow은정성검험
本文采用上证综合指数2008年1月1日至2013年1月1日共计1219个工作日的日收益率，对我国金融行业的43家上市公司的贝塔系数及其稳定性进行分析研究。以CAPM模型与SIM模型为基础，应用Eviews6.0软件对我国金融业上市公司贝塔系数进行估计，并用Chow检验法检验贝塔系数稳定性。发现我国证券业的贝塔系数略高于银行业，金融业中保险业的贝塔系数稳定性较高，但金融行业总体上仍不具备较高的稳定性。
本文採用上證綜閤指數2008年1月1日至2013年1月1日共計1219箇工作日的日收益率，對我國金融行業的43傢上市公司的貝塔繫數及其穩定性進行分析研究。以CAPM模型與SIM模型為基礎，應用Eviews6.0軟件對我國金融業上市公司貝塔繫數進行估計，併用Chow檢驗法檢驗貝塔繫數穩定性。髮現我國證券業的貝塔繫數略高于銀行業，金融業中保險業的貝塔繫數穩定性較高，但金融行業總體上仍不具備較高的穩定性。
본문채용상증종합지수2008년1월1일지2013년1월1일공계1219개공작일적일수익솔，대아국금융행업적43가상시공사적패탑계수급기은정성진행분석연구。이CAPM모형여SIM모형위기출，응용Eviews6.0연건대아국금융업상시공사패탑계수진행고계，병용Chow검험법검험패탑계수은정성。발현아국증권업적패탑계수략고우은행업，금융업중보험업적패탑계수은정성교고，단금융행업총체상잉불구비교고적은정성。
