会计研究
會計研究
회계연구
ACCOUNTING RESEARCH
2014年
2期
71-78
,共8页
反向并购%PCAOB审计检查%审计师声誉%财务造假
反嚮併購%PCAOB審計檢查%審計師聲譽%財務造假
반향병구%PCAOB심계검사%심계사성예%재무조가
本文检验美国公众公司会计监督委员会(Public Accounting Oversight Board,PCAOB)的审计检查能否降低中概股危机中问题公司出现的概率,以及审计师声誉对这一关系是否具有调节作用.爆发于2010-2012年间的中概股危机大多数涉及的是通过反向并购(Reverse Merger,RM)在美国上市的中国公司.通过系统研究这些公司的财务和审计数据,我们发现对于反向并购公司来说PCAOB审计检查能显著降低问题公司出现的概率,且对声誉较低审计师的客户这一治理作用更强.与RM样本相比,由于IPO公司更多聘请四大会计师事务所以及四大的声誉作用,PCAOB审计检查并没有显著降低IPO样本中问题公司出现的概率.综上,我们发现,PCAOB审计检查可以降低公司舞弊的概率,但这种作用集中体现在非四大审计师样本中.本文的经验证据对跨国审计监管、深刻理解中概股危机的形成及相关政策的制定具有一定的启示意义.
本文檢驗美國公衆公司會計鑑督委員會(Public Accounting Oversight Board,PCAOB)的審計檢查能否降低中概股危機中問題公司齣現的概率,以及審計師聲譽對這一關繫是否具有調節作用.爆髮于2010-2012年間的中概股危機大多數涉及的是通過反嚮併購(Reverse Merger,RM)在美國上市的中國公司.通過繫統研究這些公司的財務和審計數據,我們髮現對于反嚮併購公司來說PCAOB審計檢查能顯著降低問題公司齣現的概率,且對聲譽較低審計師的客戶這一治理作用更彊.與RM樣本相比,由于IPO公司更多聘請四大會計師事務所以及四大的聲譽作用,PCAOB審計檢查併沒有顯著降低IPO樣本中問題公司齣現的概率.綜上,我們髮現,PCAOB審計檢查可以降低公司舞弊的概率,但這種作用集中體現在非四大審計師樣本中.本文的經驗證據對跨國審計鑑管、深刻理解中概股危機的形成及相關政策的製定具有一定的啟示意義.
본문검험미국공음공사회계감독위원회(Public Accounting Oversight Board,PCAOB)적심계검사능부강저중개고위궤중문제공사출현적개솔,이급심계사성예대저일관계시부구유조절작용.폭발우2010-2012년간적중개고위궤대다수섭급적시통과반향병구(Reverse Merger,RM)재미국상시적중국공사.통과계통연구저사공사적재무화심계수거,아문발현대우반향병구공사래설PCAOB심계검사능현저강저문제공사출현적개솔,차대성예교저심계사적객호저일치리작용경강.여RM양본상비,유우IPO공사경다빙청사대회계사사무소이급사대적성예작용,PCAOB심계검사병몰유현저강저IPO양본중문제공사출현적개솔.종상,아문발현,PCAOB심계검사가이강저공사무폐적개솔,단저충작용집중체현재비사대심계사양본중.본문적경험증거대과국심계감관、심각리해중개고위궤적형성급상관정책적제정구유일정적계시의의.
