江南大学学报（自然科学版）
江南大學學報（自然科學版）
강남대학학보（자연과학판）
JOURNAL OF SOUTHERN YANGTZE UNIVERSITY（NATURAL SCIENCE EDITION）
2014年
1期
121-126
,共6页
β系数%社保基金%证券投资组合模型
β繫數%社保基金%證券投資組閤模型
β계수%사보기금%증권투자조합모형
beta coefficient%social security fund%investment portfolio
为了研究社保基金投资证券的问题,在借鉴了现代投资组合理论的基础上,引入β系数区间量化资产风险,通过修改隶属函数刻画投资收益率及流动性水平.考虑其安全性特点的前提下,构建了带有交易费的社保基金证券投资组合模型,并且设计了改进的遗传算法对模型进行求解.采用2012年上证所的实际数据,应用此模型求得各风险资产和无风险资产的最佳投资比例,通过修改参数值,得到了不同情况下的最优投资策略,验证了模型的有效性和灵活性,得到了合理的结论.
為瞭研究社保基金投資證券的問題,在藉鑒瞭現代投資組閤理論的基礎上,引入β繫數區間量化資產風險,通過脩改隸屬函數刻畫投資收益率及流動性水平.攷慮其安全性特點的前提下,構建瞭帶有交易費的社保基金證券投資組閤模型,併且設計瞭改進的遺傳算法對模型進行求解.採用2012年上證所的實際數據,應用此模型求得各風險資產和無風險資產的最佳投資比例,通過脩改參數值,得到瞭不同情況下的最優投資策略,驗證瞭模型的有效性和靈活性,得到瞭閤理的結論.
위료연구사보기금투자증권적문제,재차감료현대투자조합이론적기출상,인입β계수구간양화자산풍험,통과수개대속함수각화투자수익솔급류동성수평.고필기안전성특점적전제하,구건료대유교역비적사보기금증권투자조합모형,병차설계료개진적유전산법대모형진행구해.채용2012년상증소적실제수거,응용차모형구득각풍험자산화무풍험자산적최가투자비례,통과수개삼수치,득도료불동정황하적최우투자책략,험증료모형적유효성화령활성,득도료합리적결론.
