系统工程理论与实践
繫統工程理論與實踐
계통공정이론여실천
Systems Engineering—Theory & Practice
2007年
2期
92~98
,共null页
统计套利 市场有效 证券市场
統計套利 市場有效 證券市場
통계투리 시장유효 증권시장
statistical arbitrage; market efficiency; stock market
简要介绍了统计套利的概念，并在Hogan等（2004）的基础上，采用证伪的方式来验证市场的有效性：只要有统计套利的存在，就与有效市场假定相违背．利用这种方法，还对我国A股市场的弱有效性加以检验，发现我国A股市场弱有效性不成立．
簡要介紹瞭統計套利的概唸，併在Hogan等（2004）的基礎上，採用證偽的方式來驗證市場的有效性：隻要有統計套利的存在，就與有效市場假定相違揹．利用這種方法，還對我國A股市場的弱有效性加以檢驗，髮現我國A股市場弱有效性不成立．
간요개소료통계투리적개념，병재Hogan등（2004）적기출상，채용증위적방식래험증시장적유효성：지요유통계투리적존재，취여유효시장가정상위배．이용저충방법，환대아국A고시장적약유효성가이검험，발현아국A고시장약유효성불성립．
In this paper, the concept of statistical arbitrage is introduced. Based on the work of Hogan, etc（2004）, the statistical arbitrage is used in testing the efficiency of market. The existence of statistical arbitrage is conflicting with the efficient market. By testing the weak efficiency of Chinese A-share market in this paper, the conclusion that Chinese A-share market not be weak efficiency is made.
