现代经济信息
現代經濟信息
현대경제신식
Modern Economic Information
2015年
19期
278-278
,共1页
B-L模型%CCC-GARCH模型%超额收益
B-L模型%CCC-GARCH模型%超額收益
B-L모형%CCC-GARCH모형%초액수익
股票选取及其权重分配是股票投资的两个重要步骤。通过动量策略进行股票选取。在Black-Litterman模型的基础上，结合CCC-GARCH(1，1)模型，由历史数据得到量化观点，形成新的投资组合模型。实证检验表明，该模型给出的投资策略能获得较好的超额收益，具有一定的实用性。
股票選取及其權重分配是股票投資的兩箇重要步驟。通過動量策略進行股票選取。在Black-Litterman模型的基礎上，結閤CCC-GARCH(1，1)模型，由歷史數據得到量化觀點，形成新的投資組閤模型。實證檢驗錶明，該模型給齣的投資策略能穫得較好的超額收益，具有一定的實用性。
고표선취급기권중분배시고표투자적량개중요보취。통과동량책략진행고표선취。재Black-Litterman모형적기출상，결합CCC-GARCH(1，1)모형，유역사수거득도양화관점，형성신적투자조합모형。실증검험표명，해모형급출적투자책략능획득교호적초액수익，구유일정적실용성。
